Comment investir en actions ?

Quand l’investissement en actions est bien réalisé, il s’agit de l’une des meilleures méthodes pour faire fructifier son capital à long terme. Les investissements classiques en actions rapportent en moyenne entre 8 à 12 %/an depuis une centaine d’année. Les investissements particulièrement performants dans certaines entreprises ou dans certaines thématiques permettent d’approcher un rendement de 20 à 30 %/an, voir plus !

Rappelons d’abord les définitions. Investir en actions, c’est investir dans des parts de propriété d’une entreprise. En achetant des actions d’une société, vous devenez un actionnaire et bénéficiez potentiellement des bénéfices de l’entreprise sous forme de dividendes et/ou de plus-values lorsque le prix de l’action augmente sur les marchés financiers.

Après avoir expliqué plus globalement l’investissement en bourse, ce guide en 5 étapes vous apprend comment investir en actions, afin d’être certain de le faire de la bonne manière.

Déterminer votre approche d’investissement

Avant de vous lancer, il est crucial de déterminer quelle approche vous convient le mieux. Il est bien sûr possible d’en choisir plusieurs. Voici les principales méthodes pour investir en actions :

Investir dans des actions individuelles

Investir dans en actions individuelles implique d’acheter des actions spécifiques d’entreprises. Cette approche nécessite une analyse approfondie et régulière des entreprises pour sélectionner les meilleures opportunités d’investissement. Si vous êtes une personne analytique qui apprécie les chiffres et la recherche, cette approche pourrait être attrayante pour vous. Cependant, elle nécessite du temps et de l’engagement pour suivre les performances des entreprises/actions et ajuster votre portefeuille en conséquence.

Investir dans des fonds actifs

Investir dans des fonds actifs signifie confier la gestion d’une partie de votre portefeuille à un gestionnaire de fonds professionnel qui prend des décisions d’investissement actives visant à battre le marché. Ces fonds visent à surperformer un indice de référence spécifique en sélectionnant les actions qu’ils estiment offrir un potentiel de croissance supérieur. Cette approche peut être attrayante pour les investisseurs qui préfèrent déléguer la gestion de leur portefeuille à des experts financiers et qui recherchent des rendements supérieurs à ceux du marché. Comme nous l’avons souvent mentionné, l’étude SPIVA montre année après année que les fonds actifs sous-performent en réalité les indices après avoir retiré les frais de gestion.

Investir dans des fonds indiciels

Les fonds indiciels suivent passivement un indice boursier spécifique, tel que le S&P 500 ou le CAC 40, et visent à reproduire sa performance. Contrairement aux fonds actifs, ils n’impliquent pas de sélection individuelle d’actions par un gestionnaire de fonds, ce qui se traduit généralement par des frais de gestion plus bas. Cette approche est appréciée par les investisseurs qui recherchent une exposition diversifiée au marché sans avoir à effectuer de choix spécifiques d’actions. Les fonds indiciels offrent une solution simple et peu coûteuse pour investir dans le marché boursier et peuvent être particulièrement adaptés aux investisseurs débutants ou à ceux qui préfèrent une approche d’investissement passive.

Décider combien investir en actions

Tout d’abord, parlons de l’argent que vous ne devriez pas investir en actions. La bourse n’est pas le lieu pour investir ce dont vous pourriez avoir besoin dans les cinq prochaines années, au minimum.

Alors que le marché boursier augmentera presque certainement à long terme, il y a tout simplement trop d’incertitude dans les prix des actions à court terme : une baisse de 20 % au cours d’une année donnée n’est pas rare, et des baisses occasionnelles de 40 % ou même plus se produisent. La volatilité du marché boursier est normale et doit être prévue.

De telles chutes se sont produites à quelques reprises dans l’histoire récente. Pendant le marché baissier de 2007-2009 causé par la crise financière, le S&P 500 a chuté de plus de 50 % par rapport à ses plus hauts précédents. En 2020, au début de la pandémie de COVID-19, le marché a chuté de plus de 40 % avant de commencer à se redresser.

Voici des exemple ce que vous NE devriez PAS investir :

• Votre épargne de précaution
• L’argent de vos prochaines vacances
• L’argent que vous épargnez pour faire un apport pour un prêt
• L’argent qui va vous servir à acheter votre voiture dans 6 mois

Allocation d’actifs

Maintenant, parlons de ce que vous devez faire avec votre argent investissable – c’est-à-dire l’argent dont vous n’aurez probablement pas besoin dans les 5 prochaines années. La manière de le répartir est un concept appelé allocation d’actifs, et plusieurs facteurs entrent en jeu ici. Votre âge est très important, tout comme votre tolérance au risque et vos objectifs d’investissement. La meilleure idée n’est peut-être pas d’investir 100% de votre capital en actions.

Commençons par votre âge. L’idée générale est qu’à mesure que vous vieillissez, les actions deviennent progressivement moins intéressantes pour investir votre argent. Si vous êtes jeune, vous avez des décennies devant vous pour surmonter les hauts et les bas du marché, mais ce n’est pas le cas si vous êtes à la retraite et que vous dépendez de vos revenus d’investissement.

Voici une règle empirique populaire qui peut vous aider à établir une allocation d’actifs approximative :

• Prenez 110
• Enlevez votre âge
• C’est le pourcentage approximatif que vous devez investir en actions. Le reste doit être investit en actifs plus sécurisés (fonds euros, obligations, etc.)

Si vous avez 25 ans, vous investissez 85% en actions, si vous avez 40 ans, vous investissez 70% en actions, si vous avez… Vous avez compris.

Vous pouvez ensuite ajuster ce ratio en fonction de votre tolérance au risque et de vos objectifs. Vous trouverez des méthodes d’allocations plus précises dans notre ebook « Domptez la bourse ».

Ouvrir un compte d’investissement

Tous les conseils sur l’investissement en actions pour les débutants ne vous seront pas d’une grande utilité si vous n’avez pas de compte spécialisé pour acheter des actions. Pour ce faire, vous aurez besoin d’un type de compte appelé un compte de courtage.

Ces comptes sont proposés par des sociétés telles que les banques physiques, les banques en ligne, et les courtiers spécialisés. Ouvrir un compte de courtage est un processus rapide et indolore qui ne prend que quelques minutes.

Ouvrir un compte de courtage est généralement facile et gratuit, mais vous devriez prendre en compte quelques éléments avant de choisir votre courtier :

Type de compte

Tout d’abord, déterminez le type de compte de courtage dont vous avez besoin. Pour la plupart des gens qui essaient simplement d’apprendre à investir en actions, cela signifie choisir entre un PEA, une assurance-vie ou un compte-titres.

Les trois types de comptes vous permettront d’acheter des actions, des fonds actifs et des fonds indiciels/ETF. La question à vous poser et principalement est-ce que les titres sont éligible au PEA. Si ils ne le sont pas, est-ce qu’ils sont éligibles à l’Assurance-vie. Si ils ne le sont pas non plus, optez pour le compte-titres.

En d’autres termes, le meilleur compte est le PEA, puis l’assurance-vie puis le compte-titre. Par « meilleur compte », entendez la meilleure fiscalité.

Au bout de 5 ans, les plus-values réalisées dans le PEA sont imposées à 17,2%, alors que dans le compte-titre l’imposition est de 30% (flat-tax). L’assurance-vie se situe entre les deux. Nous vous recommandons donc en priorité le PEA. Vous pouvez accéder à notre comparateur et trouver le meilleur PEA ici.

Comparer les coûts et les fonctionnalités

Ces dernières années, nous avons assisté à un mouvement de baisse des commissions de transactions grâce à la concurrence entre courtiers. Ainsi, la plupart proposent des frais de gestion/droits de garde gratuits. Sur ce point de vue ils sont presque tous sur un pied d’égalité. La différence se creuse surtout entre les différents assureurs pour les assurances-vie.

Concernant les commissions de transactions, elles varient également beaucoup, même pour les PEA et compte-titres. Elles peuvent aller du simple au triple. Il est donc important de choisir un courtier avec le minimum de commissions de transactions tout en restant solide et sécurisé.

Il existe plusieurs autres grandes différences. Par exemple, certains courtiers offrent à leurs clients une variété d’outils éducatifs, un accès à la recherche en investissement et d’autres fonctionnalités particulièrement utiles pour les nouveaux investisseurs. D’autres offrent la possibilité de trader sur des bourses de valeurs étrangères. Et certains ont des réseaux de succursales physiques, ce qui peut être agréable si vous souhaitez des conseils en investissement en personne. Notez que les courtiers 100% online sont bien souvent les moins chers.

Choisir ses actions

Maintenant que vous avez compris le processus pour investir en actions, si vous recherchez des idées d’investissement adaptées aux débutants, vous retrouverez d’autres conseils dans notre ebook gratuit.

Bien sûr, en quelques paragraphes, nous ne pouvons pas passer en revue tout ce que vous devriez considérer lors de la sélection et de l’analyse des actions, mais voici les concepts importants à maîtriser avant de commencer :

• Diversifiez votre portefeuille
• Investissez uniquement dans des entreprises que vous comprenez ou via des fonds indiciels
• Évitez les actions à forte volatilité jusqu’à ce que vous maîtrisiez l’investissement
• Évitez dans un premier temps les small-caps
• Apprenez les métriques et concepts de base pour évaluer les actions

Il est judicieux de comprendre le concept de diversification, ce qui signifie que vous devriez avoir une variété d’entreprises différentes dans votre portefeuille. Cependant, nous recommandons de ne pas trop diversifier les achats d’actions en direct. Restez avec des entreprises que vous comprenez – et s’il s’avère que vous êtes doué (ou à l’aise) pour évaluer un type particulier d’actions, il n’y a rien de mal à ce qu’une industrie en particulier constitue un segment relativement important de votre portefeuille.

Acheter des actions « hypées » peut sembler être un excellent moyen de construire de la richesse (et cela peut certainement l’être), mais nous vous conseillons d’attendre d’acquérir un peu plus d’expérience. Il est plus sage de créer une « base » pour votre portefeuille avec des entreprises solidement établies, voire avec des fonds communs de placement ou des ETF (diversifiés par nature).

Si vous souhaitez investir dans des actions individuelles, vous devriez vous familiariser avec certaines méthodes de base pour les évaluer, sinon vous risquez de le payer cher.

Investir sur le long terme

«Investir devrait être plus comme regarder la peinture sécher ou regarder l’herbe pousser. Si vous voulez de l’excitation, prenez $800 et allez à Las Vegas. » Warren Buffet

C’est le meilleur secret d’investissement. Investir en actions est une discipline et ce n’est pas un long fleuve tranquille. Le moyen le plus sûr de gagner beaucoup d’argent avec la bourse est d’acheter des actions d’excellentes entreprises à bon prix et de les conserver aussi longtemps que les entreprises restent excellentes (ou jusqu’à ce que vous ayez besoin d’argent).

En suivant ces étapes et en restant discipliné dans votre approche, l’investissement en actions peut être un moyen puissant de bâtir votre patrimoine et de réaliser vos objectifs financiers à long terme.

Questions fréquentes